از The Doom Porn یک نفس بکشید: در اینجا توضیح می دهیم که چرا فروش بیت کوین اکنون بیش از حد افزایش یافته است
این توصیه سرمایه گذاری نیست. نویسنده در هیچ یک از سهام ذکر شده هیچ سمتی ندارد. Wccftech.com یک خط مشی اخلاقی و افشای اطلاعات دارد.
ترس، وحشت، انحلال، فراخوان‌های حاشیه. اینها برخی از کلمات انتخابی هستند که می توانند برای توصیف قتل عام جاری در سهام و ارزهای دیجیتال جهانی از جمله بیت کوین استفاده شوند. با این حال، مانند یک کودک نوپا که در کوچکترین ناراحتی مستعد عصبانیت است، بازار تمایل زیادی به واکنش بیش از حد به محرک های داده شده دارد. نمونه ای در این زمینه: بیش از حد حباب اخیر هوش مصنوعی و فدرال رزرو و ین در حال انجام، منجر به فراخوان حاشیه جهانی تجارت محور می شود.
رکوردها اکنون در سمت چپ، راست و مرکز شکسته می شوند و بیت کوین خود را در میانه این گرداب پیدا می کند
ما توجه کردیم دیروز چگونه فعال شدن شرایط موسوم به Sahm Rule در ایالات متحده باعث ضعف در بیت کوین و معاملات آتی سهام به دلیل افزایش احتمال رکود در بزرگترین اقتصاد جهان شد.
به نظر غیر منطقی به نظر می رسد که یک افزایش کوچک 25 واحدی نرخ بهره در ژاپن همه دارایی های ریسک را افزایش دهد، از جمله 20٪- امشب $ETH.
اما باید نحوه عملکرد تجارت حمل را بدانید:
این یک بازگشایی اهرمی است.
— jonathan(love)wu (@jonwu_) 5 اوت 2024
خب، امروز، آسیا اولین فرصت خود را برای واکنش به گزارش بسیار مخرب حقوق و دستمزد غیرکشاورزی روز جمعه در ایالات متحده داشت. و این واکنش به یک انفجار تمام عیار از تجارت حمل بر مبنای ین تبدیل شد. پست X بالا یک آغازگر عالی در مورد مکانیک این تجارت حمل و نقل ارائه می دهد.
اساساً، برای سال‌ها، سرمایه‌گذاران پیشرفته از نرخ بهره بسیار پایین ژاپن برای استقراض به ین استفاده کردند و سپس عواید آن را در دارایی‌های با بازده بالاتر در ایالات متحده و سایر کشورها سرمایه‌گذاری کردند. با توجه به روند کاهش ارزش ین برای چندین دهه – نوعی الزام برای رقابتی نگه داشتن اقتصاد مبتنی بر صادرات – چنین سرمایه گذارانی از این روند کلان برای افزایش شارژ توربو استفاده کردند.
البته، این پارادایم در هفته گذشته به طور ناگهانی پایان یافت، زمانی که بانک ژاپن (BoJ) یک موضع جنگ طلبانه اتخاذ کرد و به طور قابل توجهی (بر اساس استانداردهای ژاپن) نرخ بهره معیار خود را برای مبارزه با تورم ناشی از واردات به دلیل تضعیف بیش از حد ین افزایش داد. . این تغییر خط‌مشی باعث شد بسیاری از معاملات حمل‌ونقل سودآور نباشند و برخی از اقدامات غیرقابل‌پیش‌تنظیم را برانگیخت.
سپس گزارش NFP روز جمعه منتشر شد، که اعتقاد سرمایه گذاران را در مورد احتمال تضعیف اقتصادی قابل توجه در ایالات متحده افزایش داد و آشفتگی بیشتر در دارایی هایی را که با استفاده از اهرم حمل مبتنی بر ین خریداری شده بودند، افزایش داد. عموماً اعتقاد بر این است که این معاملات حمل‌ونقل نقش مهمی در متورم کردن حباب هوش مصنوعی با سوق دادن NVIDIA و دیگر نام‌های بلند پرواز به استراتوسفر ضرب المثل ایفا کردند. این معاملات همچنین احتمالاً در اوایل امسال به قدرت فوق العاده بیت کوین کمک کرده است. توجه داشته باشید که از نوامبر 2023، ارزش معاملات حمل بر مبنای ین 20 تریلیون دلار!
این ما را به قتل عام بازار امروز می‌رساند که باعث شد شاخص TOPIX ژاپن 12 درصد نزول کند و این بزرگترین ضرر از زمان کشتار دوشنبه سیاه در سال 1987 است. تقریباً تمام آسیا امروز در قرمز بسته شد و فروش بالایی داشت. در کره جنوبی و تایوان با فناوری سنگین.
VIX در زمینه: سومین بحران بزرگ تاریخ. pic.twitter.com/GLVGA7H9oQ
— zerohedge (@zerohedge) 5 آگوست 2024
در ایالات متحده، VIX – نوعی سنج ترس در بازار – به تازگی سومین جهش بالاترین رکورد خود را به ثبت رساند. شاخص نزدک 100 به محدوده اصلاح نزدیک می شود. گروه Magnificent 7 از سهام پرپرواز در مجموع حداقل یک تریلیون دلار کاهش یافته است و NVIDIA به تنهایی 12 درصد کاهش یافته است.< /p>
در همین حال، بیت کوین برای اولین بار از فوریه 2024 به زیر سطح قیمت 50000 دلار سقوط کرد. و Robinhood 24 را توقف کرد تسهیلات معاملاتی ساعتی به دلیل نوسانات گسترده بازار. حتی طلا نیز حدود 2 درصد کاهش یافته است.
جهت منحنی بازده pic.twitter.com/PEXi1fvsZb
— جیمز ون استراتن (@jvs_btc) 5 اوت 2024
< /blockquote>
در نهایت، متذکر می شویم که منحنی بازدهی 2 تا 10 ساله در نهایت وارونه شده است، که یکی از قوی ترین سیگنال های تاریخی یک رکود در آینده است.
آرام باش: برخی از این حرکات پایه ای در اصول ندارند
< /div>
این ما را به اصل موضوع می‌رساند. MicroStrategy اغلب به عنوان یک شرط اهرمی روی خود بیت کوین در نظر گرفته می شود. به طور معمول، سهام 2x ضرر بیت کوین را در زمان آشفتگی پست می کند. در حال حاضر، بیت کوین 12 درصد کاهش یافته است در حالی که سهام MicroStrategy حدود 18 درصد کاهش یافته است. اگر فرض کنیم که MicroStrategy به درستی نقطه ضعف بیت کوین را قیمت گذاری می کند، بزرگترین ارز دیجیتال جهان باید فقط 9 درصد کاهش یابد.
در بخش اقتصاد کلان، ما متذکر شدیم که شروع روز جمعه شرایط قانون Sahm به دلیل تأثیرات طولانی طوفان بریل، که نرخ بیکاری را با 0.2 درصد به دلیل اخراج موقت.
بعید است فدرال رزرو کاهش اضطراری نرخ بهره را اعلام کند، زیرا هیچ چیز از نظر اقتصادی از جلسه هفته گذشته FOMC تغییر اساسی نکرده است. می توان فرض کرد که رئیس فدرال رزرو پاول از تعداد ضعیف اشتغال روز جمعه (+114K در مقابل +175K مورد انتظار) قبل از چهارشنبه… https://t.co/M4ZlyadGwT
— گری بلک (@garyblack00) 5 اوت 2024
بلوک نقل قول>
همچنین، برای کسانی که اصرار دارند که فدرال رزرو مرتکب اشتباه سیاستی با کاهش ندادن نرخ بهره معیار خود در چهارشنبه گذشته شده است، گری بلک از فیوچر فاند یادداشت مناسبی نوشته است، که بر این واقعیت تاکید دارد که فدرال رزرو احتمالاً گزارش NFP روز جمعه را دیده است. و اینکه شرایط زیربنایی اقتصاد کلان در ایالات متحده به رکود نزدیک نیست.
1/ همانطور که در مقاله بلومبرگ اشاره شد، قبل از رکود امروز، جریانهای اهرمی قابل توجهی به سهام فناوری وجود داشت. اکنون بسیاری از این سرمایه گذاران ممکن است به دلیل افت شدید قیمت سهام با مارجین فراخوانی مواجه شوند. بیایید ببینیم معنی آن چیست 🧵 pic.twitter.com/lj61dgHkmQ
— Menthor Q (@MenthorQpro) 5 اوت 2024
بلوک نقل قول>
البته، این تجزیه و تحلیل بی نظمی معاملات حمل مبتنی بر ین را در نظر نمی گیرد. احتمالاً به بسیاری از آشفتگی های امروز دامن می زند.
